Банк Италии ужесточил контроль криптопереводов и стейблкоинов

Итальянский финансовый регулятор (Банк Италии) выпустил директиву, обязывающую поднадзорные кредитные организации и поставщиков услуг в сфере криптоактивов (CASP) кардинально усилить мониторинг транзакций. Под особый прицел попали международные переводы цифровых активов, которые могут использоваться для обхода санкционных ограничений Евросоюза.

Новый регламент имплементирует директивы Европейского банковского управления (EBA) и нацелен на перекрытие теневых финансовых маршрутов с использованием алгоритмических и обеспеченных токенов.

Теневые миллиарды и стейблкоин A7A5

Основным катализатором жестких мер регулятора стал масштабный рост использования подсанкционных цифровых инструментов. Ярким примером в отчетах аналитиков фигурирует российский рублевый стейблкоин A7A5:

                МЕХАНИЗМ УЖЕСТОЧЕНИЯ КРИПТО-КОМПЛАЕНСА В ИТАЛИИ
  ┌────────────────────────────────────────────────────────────────┐
  │ Объемы A7A5:    >$110 млрд транзакций с момента запуска        │
  │ Зона риска:     Эмитент, банк-резерв и площадка — под санкциями│
  ├────────────────────────────────────────────────────────────────┤
  │ Требование:     Автоматизированный санкционный скрининг (CASP) │
  │ Регламент ЕС:   Сквозная идентификация отправителя и получателя│
  └────────────────────────────────────────────────────────────────┘

По данным исследовательской компании CertiK, с момента запуска токена A7A5 в начале прошлого года через его инфраструктуру прошли десятки миллиардов долларов, несмотря на прямые блокирующие санкции Запада в отношении обслуживающего банка и эмитент-платформы.

Новые стандарты для операторов крипторынка (CASP)

Для легальных криптовалютных платформ, зарегистрированных в Италии, решение регулятора означает существенный рост расходов на комплаенс-инфраструктуру:

Параметр контроля	Прошлый стандарт	Новый регламент Банка Италии
Идентификация (AML/KYC)	Стандартная проверка паспортных данных	Сквозной мониторинг цепочки блоков (Travel Rule)
Санкционный скрининг	Выборочная проверка адресов кошельков	Автоматическая блокировка сомнительных стейблкоинов
Фокус внимания	Традиционные фиатные шлюзы	Анализ связей с рисками подсанкционных юрисдикций

Регуляторное давление со стороны Рима отражает общий тренд Евросоюза на прозрачность крипторынка: платформы, не способные обеспечить отслеживаемость отправителей и получателей средств, рискуют лишиться лицензий на работу в европейской зоне.